Evaluation et Expertise Indépendante

Les évaluations peuvent concerner de nombreux secteurs d’activité et intervenir dans des contextes aussi nombreux que différents.
Les enjeux liés à ces contextes nécessitent une expertise de qualité pour réaliser ce type de mission.

Chiffres clés

+10 personnes

5 associés référents

4 senior managers

Contextes d’intervention

Projet d’acquisition, cession de titres ou d’activité,

Fusion ou apport nécessitant des évaluations,

Justification d’une valeur pour les commissaires aux comptes (tests de valeurs),

Attestation du caractère équitable des opérations financières de groupes cotés,

Contentieux amiable,

Expertise Judiciaire,

Contexte fiscal (Transmission à titre gratuit ou IFI),

Contexte LBO (Management package, émission d’obligations convertibles,…),

Evaluation d’actifs (marques, brevets, logiciels, …).

Evaluation de titres de sociétés,

Evaluation d’actifs incorporels : marque, brevet, relation clientèle, fonds commercial…

Allocation du prix d’acquisition en conso (PPA),

Impairment Test,

Expertise indépendante AMF,

Expertise de partie et expertise judiciaire,

Sécurisation fiscale d’une opération (Pacte Dutreil, donation, succession…).

Les enjeux

Les évaluations d’entreprises ou d’actifs s’inscrivent dans un environnement :
– de transactions à titre onéreux,
– de réorganisations juridiques et financières au sein de groupes de sociétés,
– de justifications de valeur à la demande des commissaires aux comptes,
– d’allocation du prix d’acquisition dans les comptes consolidés,
– de contentieux entre actionnaires,
– de transmissions à titre gratuit,
– d’apports ou fusions.

Démarche

La mission d’évaluation a pour objectif de donner une fourchette de valeur à une entreprise, des titres ou un actif. La démarche est la suivante :
– Prise de connaissance de la société à évaluer et du contexte de l’opération,
– Analyse sectorielle,
– Diagnostic stratégique de la société,
– Diagnostic financier de la société,
– Analyse critique du Business Plan,
– Recherche de comparables,
– Évaluation multicritère,
– Rédaction d’un rapport d’évaluation.

Notre valeur ajoutée

Nous sommes reconnus dans toute la France par les investisseurs financiers, les établissements bancaires, les firmes d’audit internationales, les cabinets d’avocats, les Tribunaux de Commerce, comme un intervenant compétent et expérimenté.

Nous avons constitué une équipe spécialisée, bâtie sur l’expertise de plusieurs associés, fortement impliqués dans les organisations institutionnelles :
– Vice-Président de la Commission Évaluation de la Compagnie Nationale des Commissaires aux Comptes (CNCC),
– Membre de la Commission Evaluation de la CNCC,
– Membre du Comité Evaluation du Conseil National de l’Ordre des Experts-Comptables (CNOEC),
– Membre de l’Association des Experts en Évaluation d’Entreprise (A3E),
– Membre de la Compagnie des Conseils et Experts Financiers (CCEF).